البيانات والمنهجية

الفترة والعيّنة

قاعدة سعر التنفيذ (الأهم)

تُعتمد الإشارة بعد إغلاق الشمعة t، ويقع التنفيذ عند سعر افتتاح الشمعة t+1.

كثير من الاختبارات الرجعية تستخدم سعر إغلاق الشمعة t كمصدر للإشارة وكسعر تنفيذ في الوقت نفسه، أي أنها تفترض قدرتك على التنفيذ في لحظة الإغلاق — وهذه أشهر صور دوال المستقبل، وتضخّم العوائد بشكل ملحوظ. محرّكنا يمنع هذا الأسلوب بنيويًا.

نموذج التكاليف

الاستراتيجيات عالية التردد حسّاسة للتكاليف إلى أقصى حد: بمعدل 10 صفقات يوميًا وعمولة 0.05% لكل جهة، قد تبلغ التكاليف السنوية أضعاف رأس المال. أي اختبار رجعي بلا تكاليف لا يصلح أساسًا لقرار.

معالجة الإفراط في المطابقة

• Walk-Forward — ضبط المعاملات على نافذة التدريب والتحقّق على نافذة الاختبار، مع التقدّم المتدرّج، واحتساب الأداء خارج العيّنة فقط
• اختبار هضبة المعاملات — المعاملات الجيدة تشكّل هضبة لا قمّة معزولة، والحساسية المرتفعة للجوار تُعدّ إفراطًا في المطابقة
• تقييد عدد المعاملات — كثرة المعاملات تعني مطابقة الضجيج، ونفضّل البنى الأبسط
• حد أدنى لعدد الصفقات — النتائج ذات الصفقات القليلة داخل العيّنة لا دلالة إحصائية لها

حدود لا نستطيع إزالتها

• تحيّز البقاء — العيّنة تتكوّن من أصول لا تزال قائمة اليوم، والأصول التي انهارت غائبة بنيويًا
• افتراضات السيولة — الانزلاق الفعلي للمبالغ الكبيرة أعلى من تقدير النموذج
• تغيّر البيئة — القواعد والرسوم وبنية السوق تتغيّر، والتاريخ لا يلزم أن يتكرّر
• انحراف التداول الفعلي — الأداء الفعلي أدنى من الاختبار الرجعي عادةً، وهذا هو الطبيعي لا الاستثناء

بشأن البيانات التوضيحية

لوحة السوق وقائمة الإشارات ولوحة المتصدرين في الموقع بيانات توضيحية تُعرض لبيان البنية والمنهج. وهي ليست أسعارًا لحظية ولا بيانات مستخدمين حقيقية. وعند ربط بيانات حيّة، سيُوضَّح وقت البيانات ومصدرها بشكل بارز.